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Fórmulas con precio de apertura y de cierre

Este texto está formado por dos mensajes que escribí en referencia a alguien que comentaba que era mejor utilizar un Delay=0 y precio de cierre (si uno tiene capacidad para obtener los cierres un poco antes del cierre) que un Delay=1 con precio de apertura. De las reflexiones se deriva alguna fórmula que puede ser de interés.

MENSAJE 1:

Yo no estoy muy de acuerdo con eso. Muchas veces se obtienen más beneficios comprando al día siguiente a la apertura que el mismo día al cierre. Si probáis a testar los mismos sistemas con las dos posibilidades veréis que muchas veces conviene comprar al día siguiente en vez del mismo día al cierre. Esto puede deberse al hecho de que en épocas alcistas es más normal que el cierre sea más alto que la apertura, por lo cual parece más conveniente comprar en la apertura, aunque sea un día después.

Puestos a ver si efectivamente es más normal que el cierre ha estado en los últimos años por encima de la apertura, he creado una fórmula:

mov(c-o,10,s)

O lo que es lo mismo, la media móvil simple de 10 días de la diferencia entre el cierre y la apertura. Si esta media el mayor de 0, los cierres han estado por encima de las aperturas. Si esta media es menor que 0, los cierres han estado por debajo de las aperturas.

Me he fijado en que esta fórmula no estaba mal para proporcionar señales de entrada y de salida. Lo he pasado al Tester con esta fórmula

Comprar: Mov(C-O,opt1,E)>0
Vender: Mov(C-O,opt1,E)<0

Al final he decidido dividir "c-o" por el cierre, puesto que si el Ibex se ha multiplicado por 3 en unos años, las diferencias entre c y o no salgan triplicadas tras esa temporada. Así que transformo "c-o" en "(c-o)/c", que es lo mismo que "1-o/c". Me queda la compra en: Mov(1-O/C,opt1,E)>0 que puede simplificarse a Mov(O/C,opt1,E)<1 o a Mov(C/O,opt1,E)>1. En fin, que después de tanto trajín, se me queda

Comprar: Mov(C/O,opt1,E)>1
Vender: Mov(C/O,opt1,E)<1

Es prácticamente lo que tenía antes, pero da unos resultados ligeramente superiores. Para el Ibex desde el 95 da unos beneficios de un 214% mientras que la estrategia Maruja da un 216%. He aquí la gráfica con la media móvil de 115 días de la diferencia entre el cierre y la apertura, que es la media que da un 214% de beneficios (aparece la gráfica y las señales de venta y de compra que proporciona).

En esta prueba se ha utilizado un Delay=1. Si se utiliza un Delay=0 (y con precio de cierre), los beneficios saltan a un 242% para la media de 100 días. La media de 115 días da un 239% y en general, todas las medias de entre 90 y 120 días dan rendimientos en torno al 230%. Además hay que tener en cuenta que al ser una media de muchos días, el indicador no se genera hasta pasados esos más de 100 días (véase en la gráfica que el indicador tarda medio año en empezar a "indicar" y por tanto tarda medio año en dar la oportuna señal de compra).

Los resultados no son maravillosos, pero la gracia de este asunto es que se utiliza un indicador que no tiene que ver directamente con si los precios suben o bajan. En este caso por ejemplo sólo se tiene en cuenta si los cierres están por encima de las aperturas, independientemente de si el valor está subiendo o no. En "lenguaje candlestick" se diría que cuando hay más velas blancas que negras, es buen momento para comprar. En fin, todo estoy me recuerda mucho, a decir verdad es casi lo mismo, a unas fórmulas que me dejó Rubén, alguien que a veces nos lee.

También se puede complicar la cosa y utilizar fórmulas del estilo
Mov(C-O,opt1,E)>Mov(C-O,opt2,E)
Pero los resultados no son buenos.

Yo personalmente no puedo hacer muchas pruebas con este tipo de sistemas, puesto que en mis históricos en los datos hasta el 98 no se contemplan el precio de apertura, con lo que estas fórmulas no pueden utilizarse adecuadamente.

MENSAJE 2:

Siguiendo con mi anterior mensaje, he escrito una fórmula que diga si los precios de apertura del día siguiente son efectivamente más bajos o no que el precio de cierre de cada día. Para ello hay que comparar el precio de apertura "o" con el precio de cierre del día anterior "ref(c,-1)". Para la fórmula he utilizado una media móvil que deja el asunto así:
(cuando dice o no se refiere a cero sino a la letra o)

Mov(o-Ref(C,-1),30,S)

Puesta esta fórmula sobre el Ibex nos da que en los dos últimos años ha sido superior a cero, lo que significa que normalmente la apertura ha sido más alta que el cierre del día anterior. Durante los años 95 y 96 parece, sin embargo, que era más bien al revés y la apertura solía ser más baja que el cierre del día anterior.

Supongo que datos como estos podrían ser interesantes para quien opera con futuros: saber cuál es la tendencia de las aperturas con respecto a los cierres.

He aquí una gráfica del Ibex con la gráfica de esa fórmula.