Te ofrecemos las noticias destacadas del día de las siguientes empresas -Santander, Red Eléctrica, Enagás, DIA, Ferrovial…-, realizado por el Departamento de Análisis de Link Securities.
. La agencia de calificación crediticia Standard & Poor’s (S&P Global) considera «completamente racional» que BANCO SANTANDER (SAN) decidiese ayer no amortizar la emisión de participaciones preferentes contingentemente convertibles en acciones ordinarias (CoCos) que colocó en marzo de 2014 en su primera ventana de oportunidad, ya que le permitirá un ahor ro de EUR 12 millones anuales. Así, y en un informe publicado este miércoles, la agencia señaló que, apesar de que durante los últimos años los bancos europeos han estado «ansiosos» por ejecutar su call de recompra para reemplazar una deuda cara por otra a un coste mucho menor, el panorama es diferente actualmente. En este sentido, la refinanciación de algunos de estos instrumentos tendría un coste superior al de mantenerlos, incluso después de que el cupón se revise en la primera fecha de amortización.
. El consejero delegado de RED ELÉCTRICA (REE) , Juan Lasala, ha afirmado que en la actualidad hay mucha gente con mucho dinero que quiere comprar participaciones. Lasala se mostró abierto a dar entrada en el capital de Hispasat y de su negocio de telecomunicaciones a socios que aporten una visión estratégica-tecnológica del negocio mayor, ya sea por geografía o valor añadido por producto. Lasala calcula que el negocio de telecomunicaciones se quedará algo por d ebajo del 20% de la facturación de REE tras la integración de Hispasat.
. Según el diario digital El Confidencial.com, ENAGÁS (ENG) estaría explorando sus opciones de comprar una participación en la compañía cotizada de EEUU Tallgrass Energy. El operador del sistema gasista español, cuyo máximo accionista es el Estado a través de la SEPI, trabaja de manera discreta desde el pasado mes de noviembre en esta operación, según comentan varias fuentes del sector energético.
ENG baraja invertir alrededor de EUR 1.000 millones, tal y como adelantó El Confidencial.com. Esta operación se está desarrollando en paralelo a la compra de ot ra parte importante de la cotizada de Kansas al gigante del capital riesgo Blackstone Infrastructure Partners, que ha comprado ya un 44% de las acciones de la firma transportista americana. La gestora de fondos estadounidense ha invertido hace pocos días unos $ 3.300 millones en Tallgrass en un acuerdo en el que también ha participado de manera minoritaria el fondo soberano de Singapur GIC.
Tallgrass es una firma transportista orientada al crecimiento, que transporta petróleo crudo y gas natural desde algunas de las cuencas más prolíficas de la nación en las regiones de las Montañas Rocosas, el Medio Oeste y los Apalaches, con acceso a mercados de gran demanda en las Montañas Rocosas, el Medio Oeste y el este de Ohio. La compañía capitaliza unos $ 6.500 millones en la actualidad.
Por otro lado, el diario Expansión señala que Antonio Llardén, presidente de ENG, dijo ayer que el proyecto del gasoducto MidCat, rechazado por el regulador español CNMC y su homólogo francés, podría volverse a analizar si se solucionan los problemas del reparto de coste entre países, entre otros aspectos. Llardén señaló que esa infraestructura podría ayudar a resolver el problema de la frontera de precio que hay entre España y Francia.
. Ayer el Parlamento Europeo aprobó extender temporalmente las licencias de aerolíneas europeas afectadas por un brexit. Así, respaldó el paquete de medidas impulsado por la Comisión Europea (CE) el pasado 19 de diciembre para asegurar la conectividad aérea entre Europa y Reino Unido en caso de un brexit duro. Así, las compañías afectadas, como IAG, podrán seguir operando con normalidad hasta marzo de 2020 en un escenario de salida sin acuerdo. No obstante, IAG deberá de reestructurar su accionariado.
. El diario Expansión destaca en su edición de hoyque Carrefour, Lidl y Sonae, tres de los mayores grupos de distribución por Europa, están ya analizando a DIA, lo que podría derivar en ofertas por todo o parte del negocio. El diario cita fuentes que aseguran algún otro fondo también ha mostrado interés por la empresa. Expansión señala que alguno de los interesados mencionados podría convertirse en el “caballero blanco” de la compañía, tras el lanzamiento de la Oferta Pública de Adquisición (OPA) por parte de Letterone, el accionista de referencia de DIA a EUR 0,67 por acción. El diario señala que DIA podría convocar la Junta General de Accionistas para el 18 o 19 de marzo.
. El diario Cinco Días destaca en su edición de hoy que FERROVIAL (FER), principal gestor privado español de aeropuertos, tiene previsto participar en la privatización de la francesa Aeroports de París (ADP). El Gobierno galo intenta sacar ADP en concesión por un plazo de 70 años, con lo que calcula que captará entre EUR 8.000
– 10.000 millones. El grupo cuenta con una participación estatal del 50,6%. FER reconoció ayer su interés y apuntó que el calado de la operación requerirá de la formación de consorcios. El interés de FER se suma al de la francesa Vinci, que cuenta con 46 aeropuertos, y la italiana Atlantia, al frente de Roma Fiumicino.
. Ha quedado inscrita, en el Registro Mercantil de Madrid, la escritura de aumento de capital por importe de EUR 15.039.736 con cargo a reservas adoptado en la Junta General Ordinaria de SACYR (SCYR) celebrada el 7 de junio de 2018. Está previsto que en los próxim os días las 15.039.736 nuevas acciones queden admitidas a negociación en las Bolsas de Valores de Madrid, Barcelona, Bilbao y Valencia a través del Sistema de Interconexión Bursátil (Mercado Continuo).
En relación con la emisión de bonos convertibles y canjeables de la Sociedad mayo 2014 (código ISIN XS1063399700) y de conformidad con sus términos y condiciones, SCYR hace constar que la referida ampliación de capital implica un ajuste en el precio de conversión, que pasa de EUR 5,070 a EUR 4,930 por acción.
. TELEFÓNICA (TEF) ha llegado a un acuerdo con MÁSMÓVIL (MAS) para ofrecerle su red en modo mayorista, mediante un acuerdo voluntario y pactado entre las partes. El acuerdo incluye el acceso a la red de fibra y a la de móvil. Este último acuerdo será com plementario al que tiene MAS con Orange para las zonas en las que no tiene cobertura propia.
Por el Departamento de Análisis de Link Securities
